Объём считают до входа и от стопа. Сначала вы решаете, сколько USDT готовы потерять на сделке, и уже из этого получаете количество актива. Ниже формула для линейного USDT-контракта. Все числа учебные.
Какие данные нужны до расчёта
R, денежный риск (USDT): сумма, которую вы теряете, если сработает стоп. Задаётся заранее.
E, цена входа (USDT).
S, цена стопа (USDT): точка, где сценарий отменяется. Объём подгоняют под стоп, а не наоборот.
c, издержки на единицу (USDT/ед.): комиссия входа и выхода плюс запас на проскальзывание.
Капитал нужен, чтобы задать R и проверить маржу.
Формула количества актива
Q = R ÷ (|E − S| + c)
Q в единицах базового актива (например, BTC), остальные величины в USDT. Единицы сходятся: USDT ÷ (USDT/ед.) = ед.
Учебный пример: капитал 1000 USDT, R = 5 USDT, вход 100, стоп 99.
Без издержек: Q = 5 ÷ (100 − 99) = 5 ед., номинал 5 × 100 = 500 USDT.
С издержками 0,10 USDT/ед.: Q = 5 ÷ 1,10 ≈ 4,545 ед.
Считаете от процента? Переведите его в долю: стоп 1% это 0,01, и 5 ÷ 0,01 = 500 USDT. Это номинал, а не количество (500 ÷ 100 = 5 ед.).
Как перевести количество в номинал и маржу
Номинал = Q × E, маржа = номинал ÷ плечо.
Показатель | Q без издержек | Q с издержками |
Количество, ед. | 5 | 4,545 |
Номинал, USDT | 500 | 454,5 |
Маржа при 5x, USDT | 100 | 90,9 |
Убыток на стопе с издержками, USDT | 5,50 | 5,00 |
Плечо не меняет Q и убыток на стопе, оно задаёт лишь размер блокируемой маржи. Маржа не равна максимальному убытку, а стоп должен стоять ближе цены ликвидации.
Как добавить комиссии и резерв на исполнение
c = комиссия входа + комиссия выхода + запас на проскальзывание, в USDT на единицу. Ставки берите из тарифа своей биржи. Если позиция переживает выплату фандинга, добавьте и его.
Условный бюджет потери на единицу в примере: |E − S| + c = 1,10 USDT. Без этой поправки убыток на стопе вырастает до 5,50 USDT. Оценка издержек условная: на быстром рынке стоп может исполниться хуже расчёта.
Как проверить ограничения инструмента
У инструмента есть шаг количества и минимальный ордер. Если количество задано лотами, разделите Q на размер контракта.
Округляйте вниз. При шаге 0,01 получаем 4,54 ед., маржа ≈ 90,8 USDT, убыток на стопе ≈ 4,99 USDT. Округление вверх до 4,55 дало бы ≈ 5,005 USDT, то есть выше лимита. Если после округления выходит меньше минимального ордера, пропустите сделку, но не повышайте риск и плечо.
Модель линейная. У inverse-контрактов маржа и P&L считаются в монете, их формулу берите из спецификации биржи.
Чек-лист проверки перед отправкой ордера
R задан заранее, расстояние до стопа и издержки посчитаны в USDT, а не в процентах или монетах.
Q получено с издержками и округлено вниз по шагу.
Номинал и маржа помещаются в капитал, стоп ближе ликвидации.
Контракт линейный, не inverse.
Сдвинули вход или стоп? Пересчитайте Q: прежний объём уже не соответствует риску.
Частые вопросы
Нет. Размер задаёт количество и номинал, маржа это залог под них.
Чем дальше стоп, тем больше убыток на единицу. При том же R количество меньше.
Да. Итог сделки уменьшают комиссии и входа, и выхода, а при удержании через выплату ещё и фандинг.
Вниз, по шагу инструмента. Тогда риск не превысит R.
Нет. Она рассчитана на линейный контракт с расчётом в USDT.
Вывод и следующий шаг
Объём следует из риска и стопа: любое изменение входа, стопа или издержек требует нового расчёта.
Если хотите дополнить самостоятельную практику обучением и разбором торговых решений, ознакомьтесь с форматом Impulse+ от Peterson Trade: разбор сделок помогает проверить, держались ли вы своего расчёта риска.